Kate 公私募“一哥”重仓股大比拼
公私募“一哥”重仓股大比拼 更新时间：2011-4-8 11:06:34 此信息共有2页[第1页][第2页] 【核心提示：】随着上市公司年报披露进程加快，私募重仓股也开始成为市场关注的焦点。而据私募排排网统计，目前1000多家已经披露年报的上市公司中，有191家公司前十大流通股股东中出现了私募身影。 导读: 私募现身191家公司前十大流通股 新价值系抱团重仓7股 私募一哥悲喜交集 公募最新消息: 基金谨慎加仓 二季度继续看多 3.7亿! 王亚伟潜伏7只券商股 二季度如何布局股基 机构四大策略支招 公司价值: 66家公司最赚钱 商业贸易行业拔头筹 一季度13家公司利润预增翻番 呈现三大特征
私募现身191家公司前十大流通股 据私募排排网研究中心统计，截至2011年4月2日，沪深两市已经有1321家上市公司公布了年报，其中有290家公司前十大流通股股东中出现阳光私募和券商集合理财的身影，占比达到21.95%。其中主板152家，中小板97家，创业板41家，分别占52.41%、33.45%和14.14%。 而更受市场关注的阳光私募则现身191家上市公司十大流通股股东，占公布年报上市公司的14.46%，其中主板103家，中小板66家，创业板22家，分别占53.93%、34.55%和11.52%。 另外，私募重点配置的行业为制造业、化工、电子元器件和医药等，而高送转、ST股等题材个股也频频出现私募的身影。一季度行情已经过去，市场对金融、地产、制造业和化工等周期性行业一致看好，私募对这些板块也青睐有加，辅之以年报，私募已经提前潜伏其中。 罗伟广管理的新价值2期以192.57%的年度收益率荣登2009年私募冠军宝座，近乎神话般的业绩也使得新价值声名鹊起。而从目前披露的数据来看，罗伟广似乎十分钟情于抱团重组股。 私募排排网统计数据称，在已经公布的年报中，新价值系列产品已经现身7家上市公司的十大流通股股东，分别为爱建股份、华芳纺织、威远生化、*ST新材、天保基建、万利达和置信电气。 从操作手法看，新价值偏好抱团进驻，多家公司都是几期产品携手进驻，如爱建股份、华芳纺织、威远生化、*ST新材、天保基建，都被新价值重仓持有。从数据看，新价值也热衷于重组和资产整合等概念，重仓个股部分有重组预期。 新价值成长一期、新价值4号、新价值2期和新价值1期分别持有爱建股份1257.38万股、827.41万股、655.02万股和611.55万股，分列十大流通股股东的第二、四、七、八位，皆为第四季度新进。 从爱建股份看，其最大亮点在于上海市国资委对上海国企的整合重组，爱建股份作为一个出色的平台，资产整合的预期比较强烈。另外，威远生化、华芳纺织和天保基建一直都是新价值重仓的品种，在去年第四季度，新价值更是对它们进行了加仓。
新价值系抱团重仓7股 私募一哥罗伟广悲喜交集 据有关媒体报道，2009年，罗伟广以近乎神话般的业绩造就了自己私募一哥的地位，新价值的规模也随着其靓丽的业绩一路水涨船高，短短一年的时间其规模就发展到了近35亿元。在规模大增时，罗伟广操作的风格有着怎样的变化？随着2010年年报的披露，罗伟广重仓的个股也开始浮出水面。 据研究中心统计，截至2011年4月2日，沪深两市已经有1321家上市公司公布了年报。从已经公布的年报中可看出，新价值系列产品已经现身7家上市公司的十大流通股东，分别为爱建股份、华芳纺织、威远生化、*ST新材、天保基建、万利达和置信电气. 从操作手法看，新价值偏好抱团进驻，多家公司都是几期产品携手进驻，如爱建股份、华芳纺织、威远生化、*ST新材、天保基建，都被新价值重仓持有。无巧不成书，从数据看，新价值也热衷于重组和资产整合等概念，重仓个股部分有重组预期。 爱建股份：资产整合或可一博 爱建股份的年报显示，2010年年末，公司前十大流通股股东中，新价值系列产品就占据了四席，合计持股3351.36万股，占流通股的4.38%。且新价值系四只产品均是于去年第四季度对爱建股份新建仓，新价值成长一期、新价值4号、新价值2期、新价值1期分别建仓1257.33万股、827.41万股、655.02万股、611.55万股。如此大手笔的买入，显示新价值对爱建股份的看好程度可见一斑，而罗伟广对其的喜爱尤为明显。 同时建仓的还有两只公募基金，即工银瑞瑞精选和交银施罗德稳健，两基金分别持股600万股和500万股。在机构建仓的同时，公司股东人数减少了11.3%。 爱建股份的主营业务仍然是地产、信托和证券三块。从年报来看，公司并无出彩的地方，尽管2010年公司净利润同比增长了64.36%，但为投资收益增加所致。从绝对数来看，每股收益才0.128元。公司最大的亮点应该在于上海国资委对上海国企的整合重组，爱建股份作为一个出色的平台，资产整合的预期比较强烈。 2009年8月，爱建股份披露了定向增发预案，拟以12.21元/股的价格向上海国际集团定向增发2.14亿股，购买上海国际集团所持有的上海市上投房地产有限公司100%股权以及上海通达房地产有限公司100%的股权，上海国际集团的房地产业务基本全部注入上市公司，如果定向增发成功，公司将成为上海国际集团地产业务平台，上海国际集团将直接和间接持股公司21.75%的股份成为第一大股东。 公司若完成资产注入后，整体盈利能力将得以提升，爱建股份将成为上海国际集团主要资本运作平台，且上海国际有可能进一步置入优质资产进入公司。 爱建股份去年第四季度的成交均价为10.27元，然而昨日该股收盘仅报收9.78元。也就是说，罗伟广至今仍有可能被套其中。不过近两个交易日，爱建股份放量大涨。在上周五涨停后，昨日又上涨逾2%。且近两个交易日的成交金额均超过了5.5亿元，而此前该股的成交金额均在1亿元左右。 威远生化：去年四季度坚定加仓待重组 威远生化一直以来都是新价值重仓的品种。不过去年四季度，新价值系列的四只产品均对该股进行了不同程度的加仓。年报显示，在公司前十大流通股股东行列，新价值4号、新价值成长一期、新价值2期、新价值1期、富锦9号均位列其中，分别为公司第二、三、五、六、八大流通股股东。五只产品合计持有威远生化1408.63万股，占流通股本的7.47%。除了富锦9号是去年四季度新建仓的外，其余四只产品于四季度合计加仓203.62万股。 除了新价值1期，上述新价值系的四只产品，即新价值4号、新价值2期、新价值成长一期、富锦9号均是罗伟广掌舵的产品。 2010年威远生化顺利扭亏，公司实现净利润433.29万元。二级市场上，该股从2008年底便进入清晰的上升通道。2009年年末，罗伟广便选择了入场，之后新价值系产品也开始一路建仓，今年三季度新价值系产品均进行了不同程度的减持。不过相比四季度13.11元的加仓成本，新价值系获利并不多。 近几年来，威远生化的业绩均不乐观。推崇价值投资的罗伟广，去年四季度依然坚定加仓，相比有其继续坚持看好的理由。 2009年3月18日，证监会便已有条件通过其重组方案：拟以每股7.31元增发7539万股，分别购买大股东新奥控股旗下新能和新能两家公司75%和100%的股权，成为新奥集团二甲醚生产的唯一上市平台。 二甲醚则是国际上公认的清洁能源和油脂化工原料之一，产业发展受到国家产业政策大力扶持，前景良好。业内普遍认为，交易完成后公司业绩将面临稳定增长。 罗伟广于去年四季度依然坚定加仓，想必是博其重组。 华芳纺织：两度操作均堪绝 罗伟广对华芳纺织的操作，前后两次均相当成功。早在2009年三季度，罗伟广掌管的新价值2期便对该股建仓87万股，成为彼时流通股榜单上唯一的机构。在该股的凌厉上涨中，罗伟广于2010年二季度选择获利了结，其也成功逃过了该股去年7月前后逾30%的猛烈补跌。如果均以成交均价计算，罗伟广在该股上的获利高达160%。 去年四季度，新价值再度全线杀回华芳纺织，新价值成长一期增持至244万股，罗伟广携新价值1期及新产品富锦9号杀进，三只产品合计持961万股，其中新增股份达737万股，以当季成交均价14.2元计，建仓规模将达1.05亿元。 3月31日，华芳纺织宣布停牌重组，新价值精准押中重组，静待收割丰收成果。 *ST新材：重组无望押宝失败 *ST新材是截至目前为止，2010年年末新价值重仓的唯一ST股。报告期末，新价值成长一期、新价值2期和新价值8号分别持有877.3万股、486.97万股和419.18万股，虽然三期产品都实行了部分减仓，但仍分列流通股东第二、三、四位。 *ST新材公司的业绩已明显回升，2010年主营收入同比增24.48%，净利润同比增147.34%，有望摘帽。而2010年11月17日晚的一纸公告宣告*ST新材短期重组无望，也许是新价值部分减仓的原因。 天保基建：看好商业地产坚定加仓 天保基建是新价值抱团重仓的房地产股。新价值看好对房地产价值重估，尤其看好商业地产未来的机会。新价值成长一期、富锦9号、新价值1期和新价值9期一共持有天保基建1455.17万股，既有新进和加仓产品，也有减仓品种。不过上述新价值四个产品中，罗伟广掌管的富锦9号和新价值9期均是与去年四季度新建仓，于去年三季度建仓的新价值成长一期则在四季度继续加仓127.47万股。显然，对于天保基建，罗伟广痴心不改。 不过二级市场，天保基建一直处于下跌趋势中，去年四季度该股已下跌18.57%。目前股价应该尚未回到新价值系列建仓成本区间，但从天保基建公布的年报看，公司的业绩不错，2010年主营收入同比增90.24%，净利润同比增长35.63%。 万利达：回报率高达77% 新价值在万利达的操作上，虽然一个季度，但抓住了主升浪，获利相当丰厚。年报显示，新价值证券投资始于去年四季度建仓万利达，持股28.32万股。进入2011年，万利达便进入了明显的上升通道，股价也从去年年底的20.5元上涨至昨日收盘的39.43元，涨幅几近翻番。 粗略估算，新价值的建仓成本在22.25元左右，截至昨日新价值账面盈利已超过了486万，回报率更是高达77%。 置信电气：被套10%-15% 年报显示，罗伟广掌管的新价值成长一期报告期末持有置信电气1083.05万股，其中四季度加仓332.56万股。早在去年二季度，新价值成长一期便对该股建仓821.95万股，然而于去年三季度罗伟广减仓了71.46万股。 如果以当季的成交均价计算，罗伟广的建仓成本应该在17.75元，而加仓成本则为18.51元，然而截至昨日该股仅报收15.65元。也就是说，截至目前罗伟广在该股中已亏损10%-15%。 不过在公司的前十大流通股中，机构席位多达6个，两只公募基金长城安心回报和海富通风格优势分别持有800万股、560.61万股。两只QFII则合计持股1239.54万股。且根据统计，截至目前置信电气是QFII持仓最多的机械股。 然而从业绩来看，置信电气并不出色。2010年公司仅实现净利润3.2亿元，同比增长25.19%，每股收益0.52元。公司称，未来公司将积极拓展全国风电和太阳能发电市场，将风能和太阳能发电专用配电设备市场培育成为公司新的利润增长点。 不过有分析人士认为，置信电气的内在价值有待市场的挖掘。其表示，置信电气是做输变电设备的公司，其生产技术和规模在国内都具有非常重要的地位，同时公司又介入新能源领域，为公司发展提供了新的亮点。目前公司估值不高，市场对其价值认识不充分。
基金谨慎加仓 二季度继续看多 加息加剧了昨日的市场震荡，但却无碍上行，沪指报收于3001.36点，涨幅1.14%。基金对央行加息并不意外，对未来二季度的走势也不悲观。上周基金继续小幅加仓，但操作力度有所下降，谨慎为上。 基金总体乐观 前日央行宣布了年内的第二次加息，也是央行2010年10月启动加息以来在半年内的第4次加息。在此期间，一年期存款利率已经由2.25%上调为3.25%。 昨日，沪指突破3000点，银行等金融股成为指数上涨的中坚力量。创业板等高估值中小盘股则继续遭资金抛弃。 上投摩根对此认为：本次加息背景是3月份CPI超过5％造成持续负利率的预期。由于市场之前对CPI的判断比较一致，因此本次加息时点并没有超出预期。在下一个由翘尾因素导致的CPI高点到来前，加息将是一个小概率事件。 从基金公司的观点来看，包含华夏、南方、鹏华、新华等在内的基金公司对二季度市场走势偏乐观态度，看好金融、地产等低估蓝筹类品种。一市场资深人士也指出：通胀预期决定了行情的突破方向，总体上看，通胀或逐月降低、同时市场资金充足，货币政策也可能出现微松，短期看好4月份的行情。 同时，也有看法相对谨慎的基金公司，如大成基金认为，在调控周期没有完全结束前，A股流动性可能仍不足以发动大规模行情。目前的市场，更偏向于会受到数量化回收流动性和抬高资金成本的双重政策影响，短期内可能仍以震荡行情为主。 仓位继续小幅回升 从基金近期的操作来看，上周基金继续小幅加仓。不少基金在去年末已对配置进行了调整，但变化幅度较小，而且操作力度较上周明显降低。 有业内人士认为，波段操作成为近期基金的主流，跌多加仓、涨多减仓，在此过程中持续进行小幅的结构调整。 德圣基金研究中心的仓位测算数据显示：上周以股票为主要投资方向的主动型基金仓位均继续回升，其他主动型股票方向基金仓位均变化较小。 可比主动股票基金加权平均仓位为85.60%，相比前周小幅上升0.23个百分点；偏股混合型基金加权平均仓位为80.63%，相比前周小幅提升0.56个百分点；配置混合型基金加权平均仓位71.63%，相比前周小幅提升0.18个百分点。扣除被动仓位变化后，各类型偏股方向基金小幅主动加仓。 从不同规模划分来看，上周各种规模的偏股基金仓位均有小幅上升。三类偏股方向主动型基金中，大型基金加权平均仓位84.59%，相比前周小幅上升0.44个百分点。中型基金加权平均仓位81.74%，相比前周提升0.46个百分点。小型基金加权平均仓位80.95%，相比前周微增0.05个百分点。 另外，上周基金仓位水平分布变化不大。重仓基金占比38.56%，相比前周微增；仓位较重的基金占比27.60%，占比增加2.65个百分点；仓位中等的基金占比为14.37%，降低2.84个百分点；仓位较轻或轻仓基金占比约20%，基本保持不变。 操作力度减弱 数据还显示，基金整体仓位虽有所上升，但变化幅度以及整体操作力度明显降低。 主动增仓基金数量与上周变化不大，扣除被动仓位变化后，103只基金主动增持幅度超过2%，占全部测算基金的19.5%；但其中仅19只基金增持超过5%。另一方面，减仓基金数量显著减少，仅47只基金主动减仓超2%，占测算基金的8.9%，而且其中仅有2只基金主动减仓幅度超过5%。 另外，不同基金公司间的策略分化较为显著。部分基金大幅主动减仓，部分基金仍在进行小幅度的持仓结构调整，持仓逐渐向均衡配置回归，如国投瑞银、国联安等；部分基金保持着一贯的高仓位风格，如汇添富、光大以及广发等；也有基金在震荡市中持续控制较轻仓位，如兴业全球、招商等。 东吴、中银等旗下基金主动减仓较为明显；华宝、富国、广发等旗下基金主动增仓较为显著。在债券型基金中，也出现了少量股票仓位增减迥异的策略分化。总体来看，在国内通胀维持高位，政策继续趋于紧缩背景下，基金公司保持谨慎操作。
3.7亿! 王亚伟潜伏7只券商股 昨日券商板块以3.65%的均涨幅冠绝两市，个股全线收涨。其中，兴业证券涨停，宏源证券、广发证券的盘中最大涨幅皆在7%左右。 在二级市场上，自去年11月中旬以来，券商板块已度过近4个月的调整。漫长滞涨后的大涨，使得明星基金经理王亚伟的市值大涨。据统计，去年四季度王亚伟旗下的2家基金豪买7只券商股，其中仅国元证券的去年末持仓市值便达1.41亿元。 新三板扩容促业绩拐点 继2009年推出创业板、2010年推出融资融券、股指期货后，今年资本市场的重头戏无疑是新三板扩容。有消息称，新三板总体方案已经获得国务院批准，中国证监会即将公布实施。 随着前三个月的行情告一段落，蓝筹股机会反复出现在券商和基金的二季度策略报告中。 有券商认为，预计二季度指数将在2800点~3300点震荡向上，建议基民近期逢低建仓，充分分享市场上涨的收益。而某大型基金公司的策略报告也指出，看好二季度蓝筹股行情，并且在基金仓位策略上做出了相应调整。 记者了解到，机构对于二季度行情普遍乐观，建议投资者关注低估值的大盘蓝筹基金。 以投资偏股型基金为主 基于对二季度市场走势相对乐观的判断，不少业内人士建议投资者在二季度主打股票型基金，尤其是超配了低估值板块的基金，可能从蓝筹股的复苏中最先受益。 山西证券在日前出具的策略报告中指出，由于股票型基金近期均采取了调仓换股的操作策略，因此其抗风险能力有一定的加强，再加上其增配了一些防御性的股票品种，因此预计股票型基金能取得比业绩基准更好的收益，而一旦市场企稳回升，存在阶段性机会的话，股票型基金是一种不错的投资选择。 业内人士建议投资者，在二季度投资组合上，以偏股型基金配置为主，固定收益类基金为辅。对于偏股型基金的选择，应该着重自下而上投资管理策略、选股能力突出、表现出较好业绩稳定性和持续性的偏股型基金。 目前三板的在板企业有77家，总体市盈率仅18倍。业内预期，新三板扩容后，做市商制度的引入及投资群体的扩大，将成为券商业绩的催化剂。 中信建投认为，新三板扩容，将令券商多种业务获益，其中做市商业务将为券商经纪业务带来约21%的业绩贡献；为投行业务上将带来5亿元-25亿元的收入，此外券商的直投业务收入也将获得提升。 光大证券也认为，今年新业务发展将会加速，融资融券和直投将逐步成为常规业务，新三板、备兑权证、另类资产投资公司等将带来新的利润增长点，长期来看将提升整个券商板块的估值。但券商股的表现却很差，现在依然在2008年的熊市底部徘徊。 另一个有利因素则是，在监管层加强佣金管理后，年内券商的佣金率下降趋势有所放缓，国内各大券商的佣金战亦现硝烟渐散。据统计，截至3月底，券商股票佣金收入约为243亿元，同比增长约15%，同期沪市成交7.97万亿元，环比增长14%。业内人士称，尽管当前尚不能断言大象起舞，但年内蓝筹股相继企稳、交投持续活跃皆有望为券商股的业绩带来支撑。 此信息共有2页[第1页][第2页]
